Wie hoch ist das Verhältnis von Ertragsvermögen zu Gesamtvermögen?

Definition

DerVerhältnis von Ertragsvermögen zu Gesamtvermögenist eine Formel, die Banken üblicherweise verwenden, um den Anteil der Vermögenswerte eines Unternehmens zu bewerten, der aktiv Erträge erwirtschaftet. Es gibt der Bank – oder jedem einzelnen Investor – Aufschluss darüber, wie wahrscheinlich es ist, dass das Unternehmen einen Gewinn erwirtschaftet.

Definition und Beispiele für das Verhältnis von Ertragsvermögen zu Gesamtvermögen

Sie können die Formel für das Verhältnis von Ertragsvermögen zu Gesamtvermögen verwenden, um zu sehen, wie viel Prozent der Vermögenswerte in einem Unternehmen oder Aktienportfolio Vermögen schaffen. Sie müssen jedoch den Unterschied zwischen erwirtschaftendem und nicht erwirtschaftendem Vermögen kennen, um zu verstehen, was das bedeutet.

• Vermögen erwirtschaften: Dabei handelt es sich um Vermögenswerte, die direkt Erträge erwirtschaften. Dazu können Aktien gehören, die Dividenden zahlen. Anleihen, die Zinsen zahlen; Immobilien, die Mieteinnahmen generieren; Urheberrechte und Patente, die Lizenzgebühren verursachen; und Maschinen, die es Ihnen ermöglichen, Waren zum Verkauf mit Gewinn herzustellen.
• Nicht ertragsorientierte Vermögenswerte: Diese erwirtschaften für den Eigentümer kein Einkommen. Ein Auto ist ein Beispiel für einen nicht ertragreichen Vermögenswert, weil es Ihrem Leben nur Geld entzieht. Das trifft wahrscheinlich zu, es sei denn, Sie besitzen einen Lieferservice oder fahren für Uber. Aktien, die keine Dividenden zahlen, wären eine andere Art.

Sobald Sie diese wesentlichen Unterschiede kennen, gehen Sie die Bilanz eines Unternehmens oder Ihr Aktienportfolio durch. Kategorisieren Sie dann jeden Vermögenswert als ertragreich oder nicht ertragreich.

Wie berechnet man das Verhältnis von Ertragsvermögen zu Gesamtvermögen?

Teilen Sie den Durchschnitt der erwirtschafteten Vermögenswerte für einen bestimmten Zeitraum (normalerweise die letzten zwei Jahre) durch das durchschnittliche Gesamtvermögen für denselben Zeitraum.

Um den Durchschnitt für jeden Anlagetyp zu erhalten, wählen Sie den Anfangssaldo und den Endsaldo für den von Ihnen gewählten Zeitraum aus – am häufigsten werden Zweijahreszeiträume verwendet. In diesem Fall würden Sie die Vermögenswerte vom Ende des letzten Jahres plus die Vermögenswerte vom Ende dieses Jahres addieren und dann durch zwei dividieren.

So funktioniert das Verhältnis von Ertragsvermögen zu Gesamtvermögen

Hier ein Beispiel: Lance investiert gerne Geld, um passives Einkommen zu erzielen. Er arbeitet gerne, aber das Sammeln von Dividenden, Zinsen und Mieten gehört zu den größten Freuden in seinem Leben. Er beginnt das Jahr mit Anleihen im Wert von 100.000 US-Dollar, Aktien im Wert von 250.000 US-Dollar, Mietobjekten im Wert von 250.000 US-Dollar, Autos im Wert von 50.000 US-Dollar, einem Privathaus im Wert von 300.000 US-Dollar und einem Privatvermögen von 75.000 US-Dollar. Im Laufe des Jahres spart er 80.000 $. Er investiert alles in zusätzliche Aktien, wodurch sich die neue Aktiensumme auf 330.000 US-Dollar erhöht.

Lassen Sie uns das Verhältnis von Lances Ertragsvermögen zu Gesamtvermögen ermitteln. Beginnen Sie damit, die ertragswirksamen Vermögenswerte von den nicht ertragsorientierten Vermögenswerten zu trennen. Anschließend addieren Sie die Summe aller Vermögenswerte zum Jahresbeginn:

• Vermögensertrag zu Beginn des Jahres = 600.000 US-Dollar (100.000 US-Dollar in Anleihen + 250.000 US-Dollar in Aktien + 250.000 US-Dollar in Mietobjekten)
• Gesamtvermögen zu Beginn des Jahres = 1.025.000 $ (100.000 $ in Anleihen + 250.000 $ in Aktien + 250.000 $ in Mietobjekten + 50.000 $ in Autos + 300.000 $ in Privatwohnungen + 75.000 $ in Privatvermögen)

Berechnen Sie als Nächstes die gleichen Zahlen am Jahresende:

• Ertragsvermögen zum Jahresende = 680.000 $ (100.000 $ in Anleihen + 330.000 $ in Aktien + 250.000 $ in Mietobjekten)
• Gesamtvermögen zum Jahresende = 1.105.000 US-Dollar (100.000 US-Dollar Anleihen + 330.000 US-Dollar Aktien + 250.000 US-Dollar Mietobjekt + 50.000 US-Dollar Autos + 300.000 US-Dollar privater Wohnsitz + 75.000 US-Dollar Privatvermögen)

Setzen Sie sie in die Formel ein, um das Verhältnis von Ertragsvermögen zu Gesamtvermögen zu ermitteln:

Schritt eins:

(600.000 $ + 680.000 $) ÷ 2
——— geteilt durch ———
(1.025.000 $ + 1.105.000 $) ÷ 2

 Schritt zwei:

(1.280.000 $) ÷ 2
——— geteilt durch ———
(2.130.000 $) ÷ 2

Schritt drei:

640.000 $
——— geteilt durch ———
1.065.000 $

Schritt vier:

= 0,60 oder 60 %

Von den Vermögenswerten in Lances Bilanz bringen ihm 60 % Geld ein, was 0,60 $ jedes Dollars entspricht, den er besitzt. Im wahrsten Sinne des Wortes arbeitet dieses Kapital 24 Stunden am Tag, sieben Tage die Woche und 365 Tage im Jahr für ihn. Je höher die Quote, desto effizienter ist der Einsatz von Vermögenswerten in einem Unternehmen bzw. desto mehr passives Einkommen bringt Ihnen Ihr Geld ein.

Beschränkungen des Verhältnisses von Ertragsvermögen zu Gesamtvermögen

Dieses Verhältnis bietet einen wichtigen Einblick in den Anteil Ihres Portfolios, der Ihnen jeden Tag ein Einkommen einbringt. Denken Sie jedoch an den Wert nicht ertragreicher Vermögenswerte. Ein Aktienportfolio, das beispielsweise nur aus Dividendenaktien besteht, wäre aus dem Gleichgewicht geraten. Während Sie Bargeld in die Tasche stecken, verringert jede Dividendenzahlung den langfristigen Wert der Aktie.

Bei diesen Barauszahlungen handelt es sich um Gelder, die nicht in das Wachstum des Unternehmens reinvestiert werden. Dies kann das langfristige Verdienstpotenzial einschränken. Unternehmen, die ihre Gewinne weiterhin in neues Wachstum reinvestieren, können im Laufe der Zeit enorm wachsen; Denken Sie daran, wenn Sie Ihre Aktien auswählen.

Was ist für Sie das richtige Verhältnis von Ertragsvermögen zu Gesamtvermögen? Es hängt alles von Ihrem passiven Einkommensbedarf im Vergleich zu Ihren langfristigen Renditeerwartungen ab.