Wie funktionieren 26(f)-Rentenprogramme?

ByDr. J. K. Hartmann

Ein 26(f)-Rentenprogramm ist ein Altersvorsorgeinstrument, das als Investitionsplan in einer Lebensversicherungspolice eingerichtet wird. 26(f) bezieht sich auf U.S. Tax Code 26, Untertitel F. Die Prämisse eines 26(f)-Rentenplans besteht darin, einen Barwert in der Versicherungspolice aufzubauen und diesen für bestimmte Steuervorteile zu nutzen. Allerdings sollten Anleger bei solchen Altersvorsorgeinstrumenten Vorsicht walten lassen.

26(f) Definition und Vorteile des Altersvorsorgeprogramms

Ein 26(f)-Rentenprogramm ist eine Art Altersvorsorgeinstrument, das die in U.S. Tax Code 26, Untertitel F festgelegten Regeln nutzt.Eine aktuelle Anwendung eines 26(f)-Rentenplans besteht darin, dass Einzelpersonen ihr Geld mit einem Versicherungsprodukt ansparen und vermehren können, beispielsweise mit einer unbefristeten Versicherungspolice, bei der sich im Laufe der Zeit auf steuerbegünstigter Basis Barwert oder Anlageerträge ansammeln können

Hier sind die wichtigsten Regeln und Vorteile, die Sie über 26(f)-Rentenprogramme kennen sollten:

  • Wie 26(f) Altersvorsorgepläne funktionieren: Eine Privatperson kann eine Lebensversicherung mit einer einmaligen Summe oder mit hohen Prämienzahlungen über mehrere Jahre finanzieren. Das ultimative Ziel des 26(f)-Plans besteht darin, den zugrunde liegenden Barwert der Police zu steigern, um später im Leben, vermutlich im Ruhestand, Kredite aufzunehmen (oder die Option zu nutzen).
  • 26(f) Altersvorsorgedarlehen: Kredite aus Altersvorsorgeprogrammen gemäß 26(f) gelten nicht als steuerpflichtige Ereignisse, vorausgesetzt, die Versicherungspolice des Gastlandes bleibt in Kraft und Sie befolgen die im Vertrag geforderten Regeln. In einigen Fällen verringert das Darlehen den Barwert der Versicherungspolice nicht, so dass der zugrunde liegende Barwert weiter steigt. Die Einnahmen aus dem Barwert der Police können für die Rückzahlung des Darlehens verwendet werden. Nach dem Tod des Versicherungsnehmers können die Begünstigten die Sterbegeldleistung abzüglich aller zum Zeitpunkt des Todes ausstehenden Darlehensbeträge erhalten.
  • Leistung des primären 26(f)-Rentenprogramms: Der Barwert einer Lebensversicherung kann steuerbegünstigt steigen und die Sterbegeldleistungen gehen steuerfrei an Ihre Begünstigten. Bei ordnungsgemäßer Durchführung würden Darlehen aus der Police kein steuerpflichtiges Ereignis auslösen.

Beachten Sie, dass die Regeln und Leistungen von 26(f)-Rentenprogrammen den Richtlinien unterliegen, die im Vertrag der zugrunde liegenden Versicherungspolice festgelegt sind. Für einige dauerhafte Lebensversicherungsprodukte wie Universal Life und Variable Universal Life gelten möglicherweise andere Regeln und Preise als für Lebensversicherungspläne.

Vorsichtsmaßnahmen zur Nutzung von 26(f)-Rentenprogrammen

Das 26(f)-Rentenprogramm war ein stark vermarktetes Produkt zum Verkauf steuerbegünstigter Barwertzuwächse und damit verbundener Darlehen für Personen, die für den Ruhestand sparen. In der Vergangenheit schien es, als hätten einige Versicherungsberater die Aufhebung der „Treuhandregel“ als Panikmache genutzt, um Einzelpersonen zum Abschluss von Versicherungspolicen zu verleiten.

Der allgemeine Konsens unter Experten in der persönlichen Finanzbranche besteht darin, dass diese Leistungen auch ohne die Inanspruchnahme eines 26(f)-Rentenprogramms erhalten werden können. Beispielsweise ist das steuerlich latente Wachstum mit Barwert in einer Lebensversicherungspolice in der Police selbst verankert und kein reiner Vorteil, der nur durch ein 26(f)-Rentenprogramm erzielt werden kann.

Darüber hinaus können Einzelpersonen in den meisten Fällen ihr Vermögen effektiver aufbauen, indem sie eine Risikolebensversicherung abschließen, die günstiger ist als eine Lebensversicherungspolice, und die Differenz der Ersparnisse auf ihrem eigenen Anlagekonto mit diversifizierten Anlagen wie Investmentfonds anlegen.Steueraufgeschobenes Wachstum kann in einem traditionellen IRA-, Roth IRA- oder 401(k)-Plan erzielt werden. Die Prämien für Lebensversicherungen können bis zu zehnmal höher sein als für Risikolebensversicherungen.

Das Fazit ist, dass Altersvorsorge, Versicherungen und Investitionen Bereiche der persönlichen Finanzen sind, die für jeden Einzelnen einzigartig sind. In den meisten Fällen sollten Finanzprodukte, die alle drei dieser persönlichen Finanzbereiche in einem Paket abdecken, vor dem Kauf in Frage gestellt werden.