Beteiligungen an Investmentfondssind die verschiedenen Aktien, Anleihen und anderen Wertpapiere, die in einem Fonds gehalten werden. Wenn Sie Anteile an einem Investmentfonds kaufen, werden Ihre Anteile proportional den verschiedenen vom Fonds gehaltenen Wertpapieren zugeteilt.
Inhaltsverzeichnis
Wichtige Erkenntnisse
- Bei Investmentfondsbeständen handelt es sich um die einzelnen Wertpapiere (z. B. Aktien und Anleihen), in die der Fonds investiert hat.
- Die richtige Größe und Mischung der Bestände variiert je nach Fondstyp und Ihren Zielen.
- Wählen Sie entsprechend Ihren Zielen und Ihrer Risikotoleranz Investmentfonds, deren Bestände sich gegenseitig ergänzen.
Definition und Beispiele für Investmentfondsbeteiligungen
Ein Investmentfonds ist ein Anlageinstrument, das Gelder von Anlegern bündelt, um Wertpapiere zu kaufen. Die Bestände eines Investmentfonds stellen die im Fonds gehaltenen Wertpapiere dar. Alle zugrunde liegenden Beteiligungen bilden zusammen einen einzigen Fonds.
Beispielsweise ist der Vanguard 500 Index Fund Admiral Shares (VFIAX) ein Investmentfonds, der Aktien hält, die den S&P 500-Index widerspiegeln. Der S&P 500 listet im Allgemeinen 505 Aktien auf, aber VFIAX besteht aus 507 Aktien, die viele verschiedene Sektoren repräsentieren. Die vom Fonds gehaltenen Aktien sind seine Bestände.
Notiz
Wenn Sie in einen Investmentfonds investieren, steht es Ihnen frei, Ihr Geld für den Kauf der Wertpapiere zu verwenden, aus denen sein Portfolio besteht.
Wie Investmentfondsbeteiligungen funktionieren
Das Fondsmanagement erstellt ein Anlageziel und eine Anlagestrategie und kauft dann Aktien, die am besten zum Gesamtinvestitionsplan des Fonds passen.
Da die von einem Investmentfonds gehaltenen Aktien sehr teuer sein können, werden die Bestände aufgeteilt, um sie für Privat- und Kleinanleger erschwinglicher zu machen. Anleger kaufen diese aufgeteilten Anteile, sogenannte „Aktien“, und vertrauen darauf, dass das Management ihr Geld gemäß den Zielen des Fonds anlegt.
Es gibt viele verschiedene Möglichkeiten, wie Investmentfonds ihre Bestände verteilen können. VFIAX bildet beispielsweise den S&P 500 ab, einen Index von Large-Cap-Unternehmen, die von Standard & Poor’s, einem Business-Intelligence-Unternehmen, handverlesen wurden. Der S&P 500 ist ein Index, der als Benchmark für die Gesamtrenditen und -performance der Aktienmärkte dient.
VFIAX besteht aus diversifizierten Beständen, die den Index nachahmen, wie in der Tabelle unten dargestellt. Die Portfolioallokation eines Sektors bezieht sich auf den Prozentsatz des Portfolios, den die Fonds des Sektors ausmachen:
| Sektor | Allokation des Fondsportfolios |
|---|---|
| Kommunikationsdienste | 9,60 % |
| Nicht-Basiskonsumgüter | 11,80 % |
| Basiskonsumgüter | 6,20 % |
| Energie | 3,70 % |
| Finanzen | 11,50 % |
| Gesundheitspflege | 13,30 % |
| Industrie | 8,00 % |
| Informationstechnologie | 28,10 % |
| Materialien | 2,60 % |
| Immobilie | 2,60 % |
| Dienstprogramme | 2,60 % |
Die Sektorallokation umfasst die Aktien von Unternehmen, die in diesen Sektoren tätig sind. Hier sind einige Beispiele der Aktien in jedem Sektor, die VFIAX hält:
- Kommunikationsdienste:Alphabet, Metaplattformen, AT&T
- Nicht-Basiskonsumgüter:Amazon, Whirlpool, Nike
- Basiskonsumgüter:Proctor and Gamble, Monster Beverges, Kroger
- Energie:Exxon, Chevron, Conoco
- Finanzen:Berkshire Hathaway, JP Morgan Chase, Bank of America
- Gesundheitspflege:United Health Group, Johnson & Johnson, Merck & Co.
- Industrie:United Parcel Service, Boeing, General Dynamics
- Informationstechnologie:Apple, Microsoft, Nvidia
- Materialien:Sherwin-Williams, DuPont, Amcor
- Immobilie:American Tower, Prologis, Weyerhauser
- Dienstprogramme:Duke Energy, Southern Co., NextEra
Was es für Privatanleger bedeutet
Beteiligungen an Investmentfonds sind wichtig, weil sie die Performance des Fonds bestimmen und bestimmen, ob er Ihren Zielen und Interessen entspricht. Es gibt noch weitere Faktoren, die für Anleger wichtig sind.
Niedrigere Kosten
Einer der größten Vorteile von Investmentfonds ist die Anzahl der Beteiligungen. Beispielsweise erreichte der Aktienkurs von Amazon von Januar 2021 bis März 2022 einen Höchststand von 3.681 US-Dollar und einen Tiefststand von 2.785 US-Dollar.Selbst zum niedrigsten Preis für diesen Zeitraum hätten Sie immer noch einiges bezahlt. Um eine Aktie jedes Unternehmens zu halten, an dem ein Investmentfonds Anteile hält, bräuchte man wahrscheinlich Hunderttausende Dollar.
Für Investmentfonds zahlen Sie Gebühren, da diese für Sie verwaltet werden. Insgesamt können die Kosten jedoch niedrig sein, wenn Sie sich für einen passiv verwalteten Fonds entscheiden. Für diese Fonds fallen im Allgemeinen niedrigere Gebühren an als für aktiv verwaltete Fonds, die mehr Sorgfalt durch Fondsmanager erfordern.
Notiz
Aktiv verwaltete Fonds neigen dazu, ihre Bestände stärker zu ändern als passiv verwaltete Fonds, was ihre Verwaltung teurer macht.
Belichtung
Investmentfonds ermöglichen Ihnen ein breiteres Engagement in Märkten, Sektoren und Aktien, zu denen Sie möglicherweise keinen Zugang erhalten, wenn Sie versuchen würden, einen Index selbst nachzuahmen – wiederum weil dies zu kostspielig ist. Außerdem würde es die meiste Zeit in Anspruch nehmen, das Portfolio zu verwalten, um sicherzustellen, dass es die gewünschte Leistung erbringt.
Diversität
Neben Engagement und geringeren Kosten ist Vielfalt eine der häufigsten Empfehlungen zur Reduzierung des Anlagerisikos. Da Sie sich in mehreren Sektoren und Märkten engagieren, reduzieren die Bestände eines Investmentfonds das Marktrisiko und die Preisvolatilität, indem Aktien mit schwankenden Preisen durch stabilere Aktien ausgeglichen werden.
Diese Vielfalt eliminiert das Risiko nicht, trägt aber zur Kapitalerhaltung bei, falls die Wirtschafts- und Marktbedingungen zu drastischen Preisschwankungen führen. Nicht alle Sektoren reagieren auf die gleiche Weise auf preisbeeinflussende Faktoren. Daher sorgt die Vielfalt der Sektoren mit unterschiedlicher Marktkapitalisierung für ein ausgewogenes Portfolio.
Auswahl der Fonds
Wenn Sie Investmentfonds vergleichen, ist es wichtig, dass Sie sich die Bestände ansehen. Sie könnten versuchen, zwischen leistungsstarken Fonds von verschiedenen Brokern zu wählen, aber Sie könnten sich entscheiden, in zwei Investmentfonds mit identischen Beständen zu investieren, wenn Sie nicht vorsichtig sind.
Notiz
Auch die Investition in mehrere Fonds mit denselben Beständen erhöht Ihre Kosten.
Die Beteiligungen an Investmentfonds können bei verschiedenen Fonds gleich sein. Wenn Sie jedoch in zwei Investmentfonds investieren, die denselben Index nachbilden oder über dieselben Beteiligungen verfügen, erhöhen Sie das Risiko, das Sie eingehen. Wenn der Aktienmarkt zu fallen beginnt, verlieren beide Fonds im gleichen Maße an Wert. Das könnte dazu führen, dass sich Ihre Verluste verdoppeln – aber auch hier gilt: Wenn der Aktienmarkt und die Indizes zu steigen beginnen, könnten Sie Ihre Rendite mit zwei ähnlichen Investmentfonds verdoppeln.
Prüfen Sie, ob der Fonds, den Sie analysieren, zu den anderen Fonds in Ihrem Portfolio passt. Ein Fonds mit nur 20 Beteiligungen kann für sich genommen riskant sein, er kann jedoch als Teil einer diversifizierten Mischung aus Investmentfonds in Ihrem Portfolio funktionieren.
Willkommen auf meiner Seite!Ich bin Dr. J. K. Hartmann, Facharzt für Schmerztherapie und ganzheitliche Gesundheit. Mit langjähriger Erfahrung in der Begleitung von Menschen mit chronischen Schmerzen, Verletzungen und gesundheitlichen Herausforderungen ist es mein Ziel, fundiertes medizinisches Wissen mit natürlichen Methoden zu verbinden.
Inspiriert von den Prinzipien von HealthOkay teile ich regelmäßig hilfreiche Informationen, alltagsnahe Tipps und evidenzbasierte Ansätze zur Verbesserung Ihrer Lebensqualität.
Gesundheit beginnt mit Wissen – danke, dass Sie hier sind!