Was ist Daytrading?

ByDr. J. K. Hartmann
Definition

Tageshandelkauft und verkauft Wertpapiere am selben Tag, um einen kurzfristigen Gewinn zu erzielen. Daytrading beinhaltet eine detaillierte Markttrendanalyse und ein beträchtliches Risiko.

Wichtige Erkenntnisse

  • Beim Daytrading kauft und verkauft ein Anleger am selben Handelstag ein Wertpapier mit dem Ziel, kleine, kurzfristige Gewinne zu erzielen.
  • Muster-Daytrader, also diejenigen, die eine bestimmte Anzahl von Aktiengeschäften pro Woche durchführen, benötigen möglicherweise ein Guthaben von 25.000 US-Dollar auf einem Margin-Konto.
  • Zu den Standard-Daytrading-Strategien gehören der Handel mit Momentum-Indikatoren, der Hochfrequenzhandel und der nachrichtenbasierte Handel.
  • Daytrading unterscheidet sich vom Investieren dadurch, dass Geschäfte kurzfristig getätigt werden, während beim Investieren ein Wertpapier gekauft und über längere Zeiträume gehalten wird – im Allgemeinen Monate oder Jahre.
  • Daytrading birgt erhebliche Risiken, wie z. B. den Verlust von mehr Geld, als Sie ursprünglich investiert haben, und sollte nicht auf die leichte Schulter genommen werden.

Wie Daytrading funktioniert

Wenn Menschen ein Wertpapier am selben Tag mit Gewinn oder Verlust kaufen und verkaufen, handelt es sich um Daytrading. Das Ziel eines Daytraders besteht darin, aus den kurzfristigen Preisänderungen des gehandelten Vermögenswerts Kapital zu schlagen. Jemand kann eine Aktie kaufen und sie am selben Tag mit Gewinn verkaufen, was als eintägiger Handel gilt.

Notiz

Plötzliche Intraday-Preisschwankungen können für Daytrader zu großen Verlusten führen. Diese Verluste könnten noch größer werden und Sie könnten mehr als Ihre ursprüngliche Investition verlieren, wenn der Handel mit Hebelwirkung erfolgt.

Muster-Day-Trading

Wenn der Anleger regelmäßig am selben Tag Aktien kauft und verkauft, kann er von seiner Wertpapierfirma als Muster-Day-Trader benannt werden. Ein Pattern-Day-Trader ist jemand, der innerhalb von fünf Tagen vier oder mehr Day-Trades ausführt, was mehr als 6 % seiner gesamten Trades ausmacht.

Finanzunternehmen sind verpflichtet, Anleger als Pattern-Day-Trader zu benennen, wenn sie dieser Definition entsprechen oder wenn das Unternehmen eine begründete Annahme hat, dass sie Pattern-Day-Trading betreiben werden.

Diejenigen, die als Pattern-Day-Trader bezeichnet werden, sind gemäß den Regeln der Financial Industry Regulatory Authority (FINRA) verpflichtet, ein Mindestguthaben von 25.000 US-Dollar auf einem Margin-Konto zu halten. Der Tageshandel auf einem Geldkonto ist fast immer verboten.

Beispiel für Daytrading

Sally ist eine Investorin mit einem Brokerage-Konto und handelt mit Aktien auf der Grundlage von Schlagzeilen. Sally tätigt an den folgenden Wochentagen die folgenden Geschäfte:

  1. Montag: Zweitägiger Handel

    • Kaufte 25 Aktien von ABC Computers und verkaufte dann alle 25 Aktien
    • Kaufte 50 Aktien von XYZ Holdings und verkaufte dann alle 50 Aktien

  2. Dienstag: Eintägiger Handel

    • Kaufte 100 Aktien von 123 Media und verkaufte sie später am Tag

  3. Mittwoch: Dreitägige Geschäfte

    • Kaufte 50 Aktien von ABC Computers und verkaufte sie dann alle vor dem Ende des Tages
    • Kaufte 50 Aktien von XYZ Holdings und verkaufte sie dann alle vor dem Ende des Tages
    • Kaufte 50 Aktien von 123 Media und verkaufte sie dann alle vor dem Ende des Tages

Da Sally viertägige Trades innerhalb von fünf Tagen oder weniger ausführte, was mehr als 6 % ihrer Trades ausmacht, gilt Sally als Pattern-Day-Traderin. Aufgrund dieser Bezeichnung verlangt ihre Maklertätigkeit, dass sie jederzeit ein Guthaben von mindestens 25.000 US-Dollar auf einem Margin-Konto vorhält.

Hätte Sally jedoch im obigen Beispiel nur einen Kauf und einen Verkauf jedes Unternehmens an jedem Tag getätigt, würde sie gemäß den Regeln der FINRA nicht als Pattern-Day-Traderin betrachtet. Jemand betreibt möglicherweise Daytrading mit einem Wertpapier, gilt jedoch nicht als Pattern-Day-Trader, wenn das Handelsvolumen die Anforderungen der FINRA an Pattern-Day-Trader nicht überschreitet.

Daytrading in anderen Märkten

Aktien sind nicht die einzigen Vermögenswerte, mit denen Sie am Tag handeln können. Daytrader sind auch auf dem Devisenmarkt (auch Forex-Markt genannt) und auf den Terminmärkten tätig, auf denen hauptsächlich Rohstoffe gehandelt werden. Jeder dieser Märkte funktioniert anders und hat seine eigenen Regeln.

Notiz

Die Muster-Day-Trader-Regel gilt nicht für Anleger, die auf dem Devisenmarkt mit Währungen handeln.

Die Mindestguthabenanforderungen für den Daytrading-Forex-Handel hängen von dem Broker ab, der Ihr Konto führt. Dadurch können Anleger auf einem Devisenanlagekonto beliebig viele Kauf- und Verkaufsgeschäfte tätigen.

Verschiedene Märkte haben auch unterschiedliche Öffnungszeiten. Beispielsweise werden Aktien zwischen 9:30 und 16:00 Uhr gehandelt. zwischen Montag und Freitag in den USA, während Futures- und Devisenmärkte an mindestens fünf Tagen in der Woche fast 24 Stunden am Tag gehandelt werden.

Arten von Day-Trading-Strategien

Es gibt viele verschiedene Strategien, die Anleger beim Daytrading umsetzen können. Einige Strategien konzentrieren sich mehr auf technische Indikatoren, andere auf Nachrichten und Medien und andere nutzen Algorithmen, um Wertpapiere zu kaufen und zu verkaufen. Zu den gängigen Arten des Daytrading gehören:

  • Momentum-Handel: Hierbei handelt es sich um den Kauf und Verkauf von Wertpapieren basierend auf der Stärke aktueller Preistrends. Das Momentum wird oft durch Volumen, Volatilität und Zeitrahmen bestimmt.
  • Hochfrequenzhandel: Hierbei werden Software und Algorithmen verwendet, um Wertpapiere innerhalb kurzer Zeiträume zu kaufen und zu verkaufen und dabei kleine Preisänderungen für einen Gewinn auszunutzen.
  • Nachrichtenbasierter Handel:Bei dieser Art des Handels werden Tagesgeschäfte auf der Grundlage von Nachrichtenmeldungen und Pressemitteilungen der zugrunde liegenden Wertpapiere durchgeführt.

Manche Daytrader bleiben bei einer Strategie, andere nutzen mehrere Strategien, um Handelsentscheidungen zu treffen. Denken Sie daran, dass Ihre Investmentbank möglicherweise auch Tools und Zugang zu exklusiven Berichten bereitstellt, um Sie bei Ihren Bemühungen zu unterstützen, zeitnahe Day-Trade-Entscheidungen zu treffen.

Vor- und Nachteile des Daytradings

Vorteile

  • Potenzial für schnelle, große Gewinne

  • Keine Übernachthalterisiken

  • Gewinne summieren

Nachteile

  • Ist mit erheblichen Risiken verbunden

  • Kann sehr zeitaufwändig sein

  • Hohe Balanceanforderungen

  • Steuern

Vorteile erklärt

  • Potenzial für schnelle, große Gewinne: Daytrader können mehrere profitable Trades pro Tag tätigen, die oft mit Margin-Konten genutzt werden, um noch größere Renditen zu erzielen.
  • Keine Übernachthalterisiken: Da Daytrading als Kauf und Verkauf eines Wertpapiers am selben Tag definiert ist, werden alle Positionen am Ende des Handelstages geschlossen. Das bedeutet, dass beim Halten von Positionen über Nacht kein Risiko besteht, wie etwa Nachrichtenaktualisierungen außerhalb der Geschäftszeiten, die sich beispielsweise negativ auf Ihre Bestände auswirken.
  • Gewinne summieren: Jeder gewinnbringende Handel erhöht Ihre Kaufkraft für den nächsten Handel und erhöht sich mit jeder gewinnbringenden Transaktion.

Nachteile erklärt

  • Ist mit erheblichen Risiken verbunden: Das vielleicht größte Risiko im Zusammenhang mit dem Daytrading ist die Möglichkeit großer Verluste. Daytrader hebeln ihre Positionen oft aus, was bedeutet, dass sie möglicherweise mehr verlieren könnten, als sie ursprünglich investiert haben.
  • Kann sehr zeitaufwändig sein: Es kann viel Zeit in Anspruch nehmen, Chartmuster, Momentumindikatoren, Schlagzeilen usw. zu lesen, um den richtigen Trade zu finden. Es kann Stunden am Tag dauern, bis Sie nennenswerte Gewinne erzielen, da die meisten profitablen Geschäfte inkrementell und im Verhältnis zu Ihrem Kontostand gering sind.
  • Hohe Balanceanforderungen: Um ein Pattern-Daytrader zu sein, müssen Sie mindestens 25.000 $ auf einem Margin-Konto haben.
  • Steuern: Der gewinnbringende Kauf und Verkauf von Aktien innerhalb kurzer Zeit kann steuerliche Auswirkungen haben. Für Gewinne aus dem Tageshandel könnte eine kurzfristige Kapitalertragssteuer anfallen, die als ordentliches Einkommen besteuert wird.

Daytrading vs. Investieren

Tageshandel Investieren
Wertpapiere am selben Tag kaufen und verkaufen, um kurzfristige Gewinne zu erzielen Kauf von Wertpapieren über einen längeren Zeitraum, in der Regel über Monate oder Jahre hinweg
Kauf-/Verkaufsentscheidungen basieren im Allgemeinen auf technischen Analysen Kauf-/Verkaufsentscheidungen basieren im Allgemeinen auf einer Fundamentalanalyse
Hat ein Mindestkapital von 25.000 USD auf einem Margin-Konto Keine Mindestguthabenanforderungen, kann von Broker zu Broker variieren

Was es für Privatanleger bedeutet

Wenn Anleger verstehen, was Daytrading ist, können sie ihre Anlagestrategien strategisch auf der Grundlage der Daytrading-Anforderungen planen. Anleger, die keine Mindestguthabenanforderungen für ihr Konto haben möchten, sollten darauf achten, wie oft sie Daytrading betreiben, um unter den FINRA-Anforderungen eines Muster-Daytraders zu bleiben.

Anleger mit großen Guthaben und mehr Zeit für den Tageshandel können zusätzliche, sich steigernde Gewinne erzielen, wenn sie allgemeinen Tageshandelsstrategien folgen. Denken Sie auf jeden Fall daran, dass Daytrading mit erheblichen Risiken und der Möglichkeit größerer Verluste verbunden ist.

Häufig gestellte Fragen (FAQs)

Wie beginnt man mit dem Daytrading?

Der erste Schritt zum Daytrading besteht darin, alle Risiken zu verstehen. Anschließend können Sie sich auf den Markt konzentrieren, auf dem Sie am Tag handeln möchten – Aktien, Rohstoffe oder Währungen. Jeder dieser Märkte funktioniert auf unterschiedliche Weise, hat unterschiedliche Öffnungszeiten und hat unterschiedliche Regeln. Research stocks, commodities, or currencies (whichever you’d like to trade) and come up with your trading strategies. Üben Sie Daytrading mit Papierhandel oder einem Simulator, bevor Sie Ihr echtes Geld einsetzen. Holen Sie sich ein entsprechendes Maklerkonto oder Genehmigungen von Ihrem Makler.  Bestimmen Sie, wie viel Geld Sie zu verlieren bereit sind, und schließen Sie Ihre Daytrading-Wetten ab.

Wie verdient man mit Daytrading Geld?

Es ist nicht einfach, mit Daytrading Geld zu verdienen. Die Auswahl der richtigen Aktie, Währung oder des richtigen Terminkontrakts ist nur der erste Schritt zu einem erfolgreichen Daytrade. Zu den weiteren Elementen gehört die Bestimmung, mit wie viel Geld Sie handeln, wie viele Trades Sie täglich tätigen, wie viele Trades Geld einbringen und wie viele zu Verlusten führen. Sie müssen auch alle Transaktionskosten im Auge behalten, die Ihre Gewinne schmälern könnten. Untersuchungen deuten jedoch darauf hin, dass die meisten Daytrader am Ende Verluste erleiden. Selbst unter denjenigen, die Gewinne erzielen, gibt es nur sehr wenige, die am Ende beträchtliche Gewinne erzielen, die ausreichen, um den Aufwand und die Zeit zu rechtfertigen, die in das Daytrading investiert werden.