Sollten Sie Anleihen in einer IRA besitzen?

Anleihen können eine gute Idee für Ihr individuelles Rentenkonto (IRA) sein, wenn Sie konservativer investieren möchten, beispielsweise wenn Sie sich dem Rentenalter nähern. Während sich Aktien besser entwickeln, sind sie riskanter. Ein vielfältiges Portfolio aus Aktien und Anleihen ist eine gute Strategie. Stellen Sie einfach sicher, dass Sie die Investitionen im Laufe der Zeit umverteilen, wenn sich Ihre Risikotoleranz ändert.

So können Anleihen in Ihrer IRA dazu beitragen, Steuern zu senken und Ihre Rendite zu maximieren.

Eine kurze IRA-Rezension

Für Personen unter 49 Jahren ermöglicht ein individuelles Rentenkonto den Anlegern, 6.000 US-Dollar für das Steuerjahr 2022 einzuzahlen, oder die steuerpflichtige Vergütung der Person für das Jahr, falls weniger. Personen über 50 können für 2022 7.000 US-Dollar beisteuern, einschließlich Nachholbeiträgen. Für 2023 liegen diese Grenzen bei 6.500 US-Dollar bzw. 7.500 US-Dollar.

Anleger müssen keine Steuern auf die Zinsen und Kapitalgewinne zahlen, die sie im Rahmen einer traditionellen IRA erzielen. Stattdessen zahlen sie Steuern auf diese Ausschüttungen als reguläres Einkommen, wenn sie beginnen, Ausschüttungen vorzunehmen (z. B. Geld aus der IRA zu entfernen).

Der IRA-Eigentümer kann mit der Inanspruchnahme dieser Ausschüttungen ohne Strafe im Alter von 59 ½ Jahren beginnen, muss jedoch erst am 1. April des Jahres, das auf das Jahr folgt, in dem er 72 Jahre alt wird, eine Ausschüttung vornehmen, es sei denn, er wird im Jahr 2023 72 Jahre alt. In diesem Fall beginnt die erforderliche Mindestausschüttung erst, wenn er 73 Jahre alt wird. Im Jahr 2033 steigt sie auf 75.

Es ist wichtig, dass Sie Ihre IRA als Teil Ihres Gesamtinvestitionsplans und nicht als eigenständige Einheit betrachten. Mit anderen Worten: Die IRA muss nicht vollständig diversifiziert sein, wenn Sie über andere Anlagen verfügen, die das Risiko einer Konzentration auf eine Anlageart absichern.

Stattdessen können Anleger eine IRA strategisch nutzen, um Investitionen zu halten, die das höchste Niveau an steuerpflichtigem Einkommen oder Kapitalgewinnausschüttungen generieren. Auf diese Weise wird die Steuer auf einen viel späteren Zeitpunkt verschoben und ist nicht erst zum Steuerzeitpunkt fällig.

Herkömmliche IRAs haben eine Einkommensobergrenze, wenn Sie sich dazu entschließen, einen Beitrag zu leisten und zum Steuerzeitpunkt einen Abzug vornehmen möchten. Normalerweise ist der Beitrag von Ihrem Erwerbseinkommen abzugsfähig, wenn Sie bestimmte Grenzen unterschreiten. Wenn Sie beispielsweise Single sind und eine betriebliche Altersvorsorge haben, können Sie Ihre Beiträge abziehen, wenn Sie im Jahr 2022 weniger als 68.000 US-Dollar verdienen. Nach diesem Einkommensniveau sinkt der Abzugsbetrag auf Null, sobald Sie 78.000 US-Dollar oder mehr verdienen.Diese Grenzen erhöhen sich jährlich, um mit der Inflation Schritt zu halten. Im Jahr 2023 können Sie Ihren vollen Beitrag abziehen, wenn Sie weniger als 73.000 US-Dollar pro Jahr verdienen, und einen Teilabzug vornehmen, wenn Sie weniger als 83.000 US-Dollar verdienen.

Bei traditionellen IRAs können Sie auch nach diesem Einkommensniveau Beiträge leisten. Der Betrag, den Sie von der Steuer absetzen können, hängt lediglich von Ihrem Einkommen und davon ab, ob Sie über eine betriebliche Altersvorsorge verfügen. Die IRA.gov-Website oder ein Steuerberater können Ihnen detailliertere Informationen zu Ihren Möglichkeiten geben.

IRAs können die Anleiherendite erhöhen

Der steuerbegünstigte Charakter von IRAs ist der Grund dafür, dass Anleger Anleihenfonds in ihre IRA investieren. Da die Einkünfte von Rentenfonds steuerpflichtig sind, können Anleger, die diese Einkünfte auf nicht steuerpflichtigen Konten erwirtschaften, ihre Steuern aufschieben, bis sie mit der Abhebung vom Konto beginnen, wodurch sich in der Regel der Gesamtbetrag erhöht, den sie erhalten.

Beispielsweise bietet eine Investition mit einer Rendite von 4 % einem Anleger in der Steuerklasse von 25 % eine Nachsteuerrendite von nur 3 % – die Zahlung von Steuern verringert den Betrag, den er erhält. Wenn die Investition in eine steuerbegünstigte IRA verschoben wird, verschiebt der Anleger die Kapitalertragssteuer bis nach seiner Pensionierung.

Da das Einkommen im Ruhestand in der Regel geringer ist, hat der Anleger gute Chancen, in einer Steuerklasse zu landen, in der er keine Kapitalertragssteuer zahlen muss. Diese Strategie hat den Effekt, dass die Rendite der Investition steigt.

Gewinne aus Anleihen sind Erträge

Aktien bringen eher langfristige Kapitalgewinne – und die damit verbundene Steuerschuld – als Anleihen. Zinsen aus Anleihen und Rentenfonds fallen jedoch steuerlich unter das Einkommen, was das steuerpflichtige Einkommen eines Anlegers erhöht. Das IRS besteuert langfristige Kapitalgewinne (Gewinne aus dem Verkauf von Vermögenswerten, die länger als ein Jahr gehalten werden) zu niedrigeren Sätzen als Einkommen.

Steueraufschub und Auswirkungen

Die meisten Anleger zahlen 15 % auf langfristige Kapitalgewinne. Alleinstehende Anleger, die im Jahr 2022 mehr als 459.750 US-Dollar verdient haben, zahlen 20 % auf Kapitalgewinne, ebenso wie andere Anleger, deren Einkommen die Schwellenwerte für den Steuersatz von 15 % überschreitet.

Da Zinsen auf Anleihen als Einkommen gelten, verringert die Platzierung in einer IRA die kurzfristigen Steuerschulden eines Anlegers, da dadurch die höheren Einkommenssteuern aufgeschoben werden.Aus diesem Grund eignen sich Buy-and-Hold-Aktienanlagen und steuereffiziente Aktienfonds besser für ein reguläres (Nicht-IRA-)Konto, da die Zinsen, die sie erwirtschaften, mit einem niedrigeren Satz besteuert werden.

Bedenken Sie, dass Handelskonten oder Aktienfonds, die viele kurzfristige Kapitalgewinne generieren, in einer IRA gut funktionieren, da die Gewinne als normales Einkommen besteuert werden.

Neuausrichtung des Portfolios

Es ist auch wichtig zu beachten, dass die Lebensphase eines Anlegers bei der Platzierung einer Anleihe eine Rolle spielt. Da Aktien im Laufe der Zeit tendenziell besser abschneiden als Anleihen, könnte eine jüngere Person, die möglicherweise bis zu 50 Jahre Zeit zum Investieren hat, deutlich höhere Kapitalgewinne aus Aktien als aus Anleihen erzielen, was dafür sprechen würde, Aktien zunächst in eine IRA einzubeziehen.

Im Allgemeinen tendieren Anleger dazu, ihre Portfolios mit zunehmendem Alter zugunsten von Anleihen umzuschichten. Wenn der Anleger älter wird, verkauft er seine Aktien und kauft mit den Mitteln Anleihen, deren Fälligkeitstermine mit dem Zeitpunkt übereinstimmen, zu dem sie die Mittel benötigen. Dies hat zur Folge, dass das Anlagekapital erhalten bleibt und gleichzeitig Gewinne erzielt werden.

Kommunalanleihen in einer IRA

Eine der wichtigsten Überlegungen besteht darin, sicherzustellen, dass Sie die Platzierung von Kommunalanleihen (Munis) in einer IRA vermeiden. Der Hauptvorteil von Kommunalanleihen besteht darin, dass die Zinsen auf einzelne Kommunalanleihen und Kommunalanleihenfonds steuerfrei sind, was bedeutet, dass sie tendenziell auch niedrigere Vorsteuerrenditen bieten als steuerpflichtige Anleihen.

Da die Zinsen und Kapitalgewinne in einer IRA bereits steuerfrei sind, bietet das Halten von Munis in einer IRA keinen Vorteil. Verwenden Sie stattdessen ein reguläres (Nicht-IRA-)Konto, um Munis zu halten und die IRA für andere Investitionen aufzusparen, die eine Steuererleichterung erfordern.

TIPPS in einer IRA

Treasury Inflation-Protected Securities (TIPS) können eine gute Wahl für ein IRA-Konto sein. Der Kapitalwert eines TIPS steigt mit der Inflation, sodass Anleger eine positive reale Rendite (nach der Inflation) erzielen können.

Der Haken dabei ist jedoch, dass sich der Wert der Anleihen jedes Jahr von der Emission der Anleihe bis zu ihrer Fälligkeit anpasst – und Anleger müssen auf diese Aufwärtsanpassung eine Steuer zahlen.Wenn ein Anleger TIPS in eine IRA investiert, kann er den vollen Nutzen aus der Inflationsanpassung ziehen und die Zahlung der jährlichen Steuer vermeiden.

Ein letzter Gedanke

Steuerliche Überlegungen sind ein entscheidender Bestandteil einer soliden Anlagestrategie, da sie Anlegern dabei helfen können, ihre Renditen nach Steuern zu maximieren. Bedenken Sie jedoch, dass die wesentlichen Bestandteile eines gut durchdachten Plans Ihre Ziele, Ihre Risikotoleranz und Ihr Zeithorizont sind. Wie das alte Sprichwort sagt: „Lassen Sie nicht zu, dass die Steuerhinterziehung mit dem Investmenthund wedelt“ – oder lassen Sie nicht zu, dass die Steuervorteile Ihre Anlagestrategie diktieren.

Häufig gestellte Fragen