Gesamte vs. universelle Lebensversicherung

Whole Life und Universal Life sind zwei beliebte Formen der dauerhaften Lebensversicherung. Beide beinhalten einen Barwert und sind auf eine lebenslange Laufzeit ausgelegt. Es gibt jedoch einige wichtige Unterschiede.

Erfahren Sie mehr über die Gemeinsamkeiten und Unterschiede zwischen Vollkasko- und Universallebensversicherungen und erfahren Sie, wann es am sinnvollsten ist, eine Versicherungsart einer anderen vorzuziehen.

Was sind eine universelle Lebensversicherung und eine Vollkaskoversicherung?

Die Vollkasko- und die Universallebensversicherung sind Formen des dauerhaften Lebensversicherungsschutzes. Sie sollen Sie ein Leben lang absichern. Diese beiden Arten von Richtlinien haben mehrere wesentliche Merkmale gemeinsam.

Barwert

Sowohl Whole Life als auch Universal Life sind dauerhafte Lebensversicherungen, die einen Barwert beinhalten. Dies kann dazu beitragen, die Prämienzahlungen zu glätten, die für die Aufrechterhaltung einer Police erforderlich sind. In den ersten Jahren zahlen Sie in der Regel mehr in die Police ein, als der Abschluss einer Lebensversicherung kostet. Durch diese „zusätzlichen“ Zahlungen wächst der Barwert im Laufe der Zeit, was im Idealfall dazu beiträgt, die Absicherung für den Rest Ihres Lebens zu finanzieren.

Der Barwert einer Lebensversicherung wächst steuerbegünstigt. Das bedeutet, dass Sie auf dieses Geld keine Steuern zahlen, bis Sie über Abhebungen oder Kredite darauf zugreifen, sofern Ihre Police dies zulässt. Nicht zurückgezahlte Kredite verringern die Sterbegeldleistung, und sowohl Abhebungen als auch Kredite können möglicherweise dazu führen, dass Sie den Versicherungsschutz verlieren.

Lebenslanger Versicherungsschutz

Solange ausreichend Prämien gezahlt werden, kann Ihr Versicherungsschutz ein Leben lang bestehen bleiben. Wenn die Police jedoch kein Geld mehr hat, kann Ihr Versicherungsschutz erlöschen (oder enden). Das kann passieren, wenn Sie die geforderten Prämienzahlungen nicht leisten. Beachten Sie, dass Ihr Barwert aufgrund von Abzügen (für Versicherungskosten und andere Kosten) oder Abhebungen allmählich sinken kann. In diesem Fall können zur Aufrechterhaltung des Versicherungsschutzes zusätzliche Prämienzahlungen erforderlich sein.

Übergabefristen

Sowohl Vollkasko- als auch Lebensversicherungspolicen haben häufig eine Rückkauffrist, die bis zu 20 Jahre nach Ausstellung der Police dauern kann.Während dieser Zeit fallen für alle Abhebungen vom Barwert, einschließlich vollständiger Rückkäufe der Police, Gebühren an. Der Betrag, den Sie bei Rückkauf aus der Police erhalten würden, wird als Rückkaufswert bezeichnet. Dabei handelt es sich um den Barwert abzüglich etwaiger Rückkaufgebühren. 

Die Rücknahmegebühren können besonders in den ersten Jahren hoch sein, sinken jedoch in der Regel jährlich, bis die Rücknahmefrist abläuft. Stellen Sie sicher, dass Sie wissen, wie lange die Rückkauffrist für jede Police ist, die Sie erwerben möchten, und wie die Rückkaufgebühren berechnet werden.

Universelle Lebensversicherung vs. Gesamtlebensversicherung

Während Lebens- und Universallebensversicherungen einige wesentliche Merkmale gemeinsam haben, funktionieren sie unterschiedlich, insbesondere im Hinblick auf Prämienzahlungen und die Art und Weise, wie der Barwert bestimmt wird.

Barwertgutschriftsrate

Bei einer Lebensversicherung wird in der Regel ein fester Kreditzinssatz verwendet, um Ihren Barwert zu steigern, sodass Sie genau wissen, wie hoch der Barwert in einem bestimmten Jahr sein wird. Dadurch ist die Risikolebensversicherung vorhersehbarer. 

Bei Universalpolicen wird Ihr Barwert zu einem Satz gutgeschrieben, der nicht im Voraus bekannt ist – er hängt von den aktuellen Marktzinssätzen oder, bei einigen Policen, von den Gewinnen und Verlusten an der Börse ab. Daher lässt sich nicht vorhersagen, welchen Barwert eine Universalpolice zu einem bestimmten Zeitpunkt haben wird. Wenn der Barwert nicht ausreichend steigt, müssen Sie möglicherweise mehr als erwartet in die Police einzahlen, um ein Verfallen zu verhindern.

Dividenden

Einige lebenslange Lebensversicherungen, sogenannte „Participing Whole Life“-Versicherungen, können sich auszahlen. Dividenden sind nicht garantiert, aber wenn die Leistung der Versicherungsgesellschaft besser als erwartet ist, können Versicherungsnehmer Dividenden erhalten. Sie können Dividenden auf verschiedene Weise nutzen, z. B. durch den Kauf weiterer Lebensversicherungen, die Reduzierung der erforderlichen Prämien und die Erzielung höherer Zinsen. Universelle Lebensversicherungen zahlen keine Dividenden.

Prämien

Herkömmliche Lebensversicherungen erfordern Prämienzahlungen, die in der Regel über die gesamte Laufzeit Ihrer Police gleichbleibend sind. Möglicherweise können Sie diese Prämien monatlich, jährlich oder sogar vierteljährlich zahlen. Obwohl es einige Variationen gibt, besteht die Idee darin, dass Ihr Versicherungsschutz garantiert ist, wenn Sie die erforderlichen Prämien zahlen. Bei Universal Life können Sie selbst entscheiden, wie viel Prämie Sie zahlen möchten. Allerdings müssen Sie genug zahlen, um einen Barwert aufrechtzuerhalten, der ausreicht, um die Versicherungskosten zu decken.

Engagement am Aktienmarkt

Die Risikolebensversicherung nimmt nicht an den Finanzmärkten teil. Und obwohl nicht alle Universalversicherungen an die Märkte gekoppelt sind, sind Sie bei einer variablen Universallebensversicherung oder einer indexierten Universallebensversicherung möglicherweise den Gewinnen und Verlusten der Aktienmärkte ausgesetzt. Insbesondere bei variablen Universallebensversicherungen ist es möglich, an den Märkten Geld zu verlieren. Dies kann Ihren Versicherungsschutz gefährden, wenn die Dinge schiefgehen.

Welches ist das Richtige für Sie?

Die richtige Art des Lebensversicherungsschutzes hängt in erster Linie davon ab, wie viel Sicherheit Sie wünschen, ob Sie Flexibilität benötigen und wie risikofreudig Sie sind.

Universelles Leben

Eine universelle Lebensversicherung kann für jemanden sinnvoll sein, der eine dauerhafte Lebensversicherung benötigt und sich mit einer gewissen Unsicherheit auskennt.

Für den Barwert einer nicht variablen Universallebensversicherung gilt möglicherweise ein garantierter Mindestzinssatz. Da der Barwert jedoch auf der Grundlage aktueller Zinssätze gutgeschrieben wird, können Sie nicht vorhersagen, wie viel Sie mit der Police verdienen werden. Daher müssen Sie bereit und in der Lage sein, zusätzliche Prämienzahlungen in die Police zu leisten, um den Versicherungsschutz aufrechtzuerhalten, wenn der Barwert zu sinken beginnt. Wenn das Geld knapp ist, ist das keine gute Situation. Wenn Sie jedoch über mehr Einkommen verfügen, als Sie benötigen, ist es möglicherweise einfach, die Prämien in einer Universalversicherung zu erhöhen.

Wenn Sie hingegen einen Barwert aufgebaut haben, können Sie die Prämienzahlungen pausieren oder verzögern, wenn das Geld knapp ist. Dies liegt daran, dass die Police die Versicherungskosten und andere Kosten vom Barwert abzieht. Bei einer typischen Lebensversicherungspolice haben Sie diese Möglichkeit nicht.

Universal Life könnte das Richtige sein, wenn Sie innerhalb Ihrer Lebensversicherung ein gewisses Wachstum anstreben möchten, basierend auf schwankenden Zinssätzen, Börsen-Benchmarks (wie dem S&P 500) oder direkten Marktinvestitionen. Dies hängt alles von der konkreten Art der universellen Lebenspolitik ab.

Wenn Sie Glück haben, kann der Barwert einer universellen Lebensversicherung zu einem attraktiven Preis steigen. In diesem Fall können Sie niedrigere Prämien zahlen, durch Kredite oder Abhebungen auf einen steigenden Barwert zugreifen oder den Begünstigten eine höhere Sterbegeldleistung gewähren.

Ganzes Leben

Wenn Sie eine dauerhafte Versicherung benötigen und ein hohes Maß an Sicherheit bevorzugen, könnte eine Lebensversicherung das Richtige sein. 

Ihre Prämien, Ihr Sterbegeld und Ihr Barwert werden oft festgelegt, wenn Sie eine Lebensversicherung abschließen. Solange Sie weiterhin die erforderlichen Prämien zahlen, wissen Sie, welche Leistungen Ihnen und Ihren Anspruchsberechtigten zur Verfügung stehen. Wenn Ihnen der Gedanke nicht gefällt, Ihr Risiko einzugehen – sei es in der Hoffnung auf hohe Kreditzinsen oder auf Investitionsrenditen –, sind Sie mit einer Lebensversicherung möglicherweise am wohlsten.

Das kann der Fall sein, wenn Sie eine unerwartete Lebensversicherungsleistung benötigen, um Kinder mit besonderen Bedürfnissen zu versorgen, oder wenn Sie einen Geschäftspartner haben und nach dem Tod eines Partners eine Übernahme finanzieren müssen. 

Bedenken Sie jedoch, dass Vorhersehbarkeit mit einem Mangel an Flexibilität einhergeht. Wenn Sie die Prämienzahlungen nicht leisten, erlischt in vielen Fällen die Police – auch wenn der Barwert erheblich ist. Während universelle Lebensversicherungen darauf ausgelegt sind, Prämienzahlungen aus dem Barwert zu beziehen, ist dies bei lebenslangen Lebensversicherungen nicht der Fall. Es gibt jedoch einen Weg, dies zu umgehen: Möglicherweise können Sie für Ihre gesamte Lebensversicherung eine automatische Kreditrückstellung (APL) abschließen, die bei ausbleibenden Zahlungen greift und die erforderlichen Mittel von Ihrem Barwert abzieht.

Alternativen zur Universal- und Lebensversicherung

Wenn Sie keine dauerhafte Versicherung benötigen, könnte eine Risikolebensversicherung eine ausgezeichnete Alternative zu dauerhaften Policen sein. Bei einer Risikolebensversicherung erwerben Sie Versicherungsschutz für eine bestimmte Anzahl von Jahren (z. B. 15 oder 30 Jahre). Sie sind so lange versichert, wie Sie weiterhin Prämien zahlen oder bis die Laufzeit endet, und Sie können die Prämienzahlung einstellen, wenn Sie keinen Schutz mehr benötigen.

Die Prämien für Risikolebensversicherungen sind häufig niedriger als die Prämien für dauerhafte Lebensversicherungen, da Sie keinen Barwert aufbauen müssen (Risikolebensversicherungen haben keinen Barwert). Eine Risikolebensversicherung ist jedoch nicht darauf ausgelegt, Sie ein Leben lang abzusichern – sie eignet sich am besten für zeitlich begrenzte Bedürfnisse, beispielsweise den Schutz einer jungen Familie vor dem frühen Tod eines Elternteils.