Warum sind die CD-Zinssätze während der Pandemie so niedrig?

Einlagenzertifikate (CDs) gehören in der Regel zu den bestbezahlten Optionen, die bei Banken und Kreditgenossenschaften zur Verfügung stehen, aber die Zinssätze sind infolge der COVID-19-Pandemie stark gesunken, so dass CD-Investoren nur wenige attraktive Optionen haben.

Was sollten Sie also mit Ihren Ersparnissen machen? Ist es sinnvoll, einen Zinssatz auf dem heutigen Niveau festzulegen? Vielleicht möchten Sie Ihre Zinserträge maximieren, aber jetzt auf langfristige CDs zu setzen, könnte nach hinten losgehen.

Wenn Sie das heutige Zinsumfeld und die dahinter stehenden Treiber verstehen, können Sie die Alternativen bewerten und eine sinnvolle Strategie auswählen. Möglicherweise probieren Sie Variationen klassischer CDs aus, entscheiden sich für andere Bankprodukte oder müssen sich einfach mit niedrigen Zinssätzen herumschlagen, bis die Wirtschaft wieder anzieht.

Wie Banken Geld verdienen

Banken und Kreditgenossenschaften verdienen Geld, indem sie Einlagen von Kunden einsammeln und dieses Geld verleihen.Wenn Sie Geld auf ein Sparkonto oder eine CD einzahlen, verdienen Sie möglicherweise 1 % APY oder weniger auf Ihrem Guthaben, aber Banken leihen dieses Geld zu höheren Zinssätzen an Kreditnehmer. Die Differenz zwischen dem Betrag, den die Banken zahlen, und dem Betrag, den sie verlangen, führt zu Gewinnen.

Mit Stand vom 19. Mai 2022 beträgt der durchschnittliche Zinssatz für eine 30-jährige Festhypothek 5,25 % (zuzüglich eventueller Bearbeitungsgebühren oder Punkte).Laut unserer Datenbank mit Kreditkartentarifen beträgt der durchschnittliche Kreditkartenzins 20,66 %. Banken können außerdem durch jährliche Gebühren und zusätzliche Gebühren für verspätete Zahlungen zusätzliche Einnahmen erzielen. Die Differenz zwischen diesen Zahlen, auch „Spread“ genannt, zeigt Ihnen, wie viel Banken verdienen können.

Woher kommen CDs?

Bei einer CD handelt es sich um eine Festgeldeinlage, da Sie sich bereit erklären, Gelder für einen bestimmten Zeitraum bei der Bank zu belassen.Wenn Sie Geld abheben müssen, bevor Ihre CD fällig wird, zahlen Sie in der Regel eine Vorfälligkeitsentschädigung, die Sie dazu ermutigt, das Geld unangetastet zu lassen und Einnahmen für die Bank generiert.

CDs sind für Banken vor allem Einlagenkonten. Das Geld, das Sie auf eine CD legen, stellt Mittel zur Verfügung, die Banken durch Kreditvergabe an andere Kunden „investieren“ können.

CD-Kurse in einem normalen Markt

In normaleren Zeiten sind CDs relativ unkompliziert: Kurzfristige CDs zahlen tendenziell etwas mehr aus als Sparkonten, und Ihre Einnahmen steigen, wenn Sie sich für längere Laufzeiten entscheiden. Durch den Verzicht auf Flexibilität belohnt Sie die Bank mit immer höheren Zinsen. Für Gelder, die Sie mehrere Jahre lang nicht benötigen, bietet eine drei- oder fünfjährige CD in der Regel eine wesentlich bessere Rendite als liquides Geld auf einem Sparkonto.

Wenn sich die Zinssätze ändern, tendieren die CD-Sätze dazu, sich im Gleichschritt zu bewegen, wenn auch nicht immer im Gleichschritt. Wenn beispielsweise die Federal Reserve den Federal Funds Rate erhöht, werden die CD-Zinsen wahrscheinlich schleichend steigen. Wenn die Fed die Zinsen senkt, müssen Sparer mit Zinssenkungen rechnen. Aber auch andere Faktoren, etwa die Wirtschaftsaktivität oder der Appetit einer Bank auf neue Einlagen, können sich darauf auswirken, wie viel Banken für CDs zahlen.

Wenn eine Bank beispielsweise mit einer hohen Nachfrage nach Krediten rechnet, bietet sie möglicherweise einen besonders attraktiven Zinssatz für CDs zum Sammeln von Einlagen an. Genau das tat die Cross River Bank im April 2020, als sie online für bemerkenswert hohe Zinssätze warb. Die Einlagen flossen in Fluten ein und die Bank konnte eine große Anzahl von PPP-Darlehen für in Schwierigkeiten geratene Kleinunternehmen finanzieren.

Im Allgemeinen bieten kleinere Finanzinstitute höhere Einlagenzinsen als große Banken und erhöhen die Zinssätze schneller. Dafür kann es mehrere Gründe geben, unter anderem die Tatsache, dass große Banken auf ihren Megabank-Status (mit einer ausgedehnten Filialpräsenz und den damit verbundenen Gemeinkosten) angewiesen sind, um Kunden anzulocken. Außerdem ist es bei kleineren Institutionen einfacher, mit weniger Dollar etwas zu bewegen. Der Schritt der Cross River Bank im April versetzte sie in die Lage, ein führender PPP-Kreditabwickler zu werden – und ihre Einnahmen erheblich zu steigern. Mittlerweile haben auch große Banken wie Wells Fargo Gebühren aus der Finanzierung von PPP-Darlehen verdient, können die generierten Gebühren aber auch einfach spenden.

CD-Preise während der Pandemie

Im März 2020 senkte die Fed den Leitzins auf einen Zielbereich von 0 % bis 0,25 %, um das Wirtschaftswachstum zu unterstützen. Kurz darauf sanken die CD-Zinsen steil, so dass den Sparern nur noch wenige attraktive Optionen für sichere, langfristige Einlagen blieben.

In einer Erklärung vom 15. März 2020 sagte die Fed: „Der Ausschuss geht davon aus, diesen Zielbereich beizubehalten, bis er zuversichtlich ist, dass die Wirtschaft die jüngsten Ereignisse überstanden hat und auf dem richtigen Weg ist, ihre maximalen Beschäftigungs- und Preisstabilitätsziele zu erreichen.“

Anders ausgedrückt: Die Zinsen werden niedrig bleiben, bis sich die Wirtschaft erholt. Die Bundesregierung ergriff weitere Schritte zur Ankurbelung der Wirtschaft. Allerdings wird sich erst mit der Zeit zeigen, wie effektiv diese Maßnahmen sind, und es kann letztlich davon abhängen, wann die verschiedenen Viren unter Kontrolle sind. Zu den bisherigen Bemühungen gehören:

• Direkte Konjunkturzahlungen an Steuerzahler
• Erhöhte Arbeitslosenunterstützung
• Darlehen und Zuschüsse für kleine Unternehmen

Swip Health überwacht kontinuierlich die CD-Raten im ganzen Land und stellt überall niedrigere Raten fest. Dennoch lohnt es sich, sich umzuschauen, da einige Banken um Einlagen konkurrieren und Sie aus einer schwierigen Situation das Beste machen können.

Was steht uns bei den CD-Tarifen bevor?

Es ist ratsam, damit zu rechnen, dass die Zinsen noch eine Weile niedrig bleiben. Angesichts einer ungewissen Zukunft müssen Sie besonders klug sein, wenn es darum geht, in Zukunft Zinsen für Ihr Geld zu verdienen.

Versuchen Sie es mit einer Leiter

Wenn Sie von CDs überzeugt sind, kann eine CD-Laddering-Strategie hilfreich sein. Bei diesem Ansatz investieren Sie Geld in verschiedene CDs mit über einen bestimmten Zeitraum verteilten Laufzeiten. Da Sie nicht wissen können, wann die Zinsen steigen, vermeiden Sie es, Ihr gesamtes Geld auf der falschen CD zu stecken. Sie besitzen Langzeit-CDs, was bei niedrig bleibenden Zinsen von Vorteil ist; und Sie besitzen kurzfristige CDs, die Liquidität bieten und es Ihnen ermöglichen, zu höheren Zinssätzen zu reinvestieren, wenn die Zinsen früher als erwartet steigen.

Betrachten Sie Liquid-CDs

Sinnvoll könnten auch CDs sein, mit denen man jederzeit Geld abheben kann. Vielleicht möchten Sie jetzt einen Zinssatz festlegen – nur für den Fall, dass die Banken beschließen, die Zinssätze noch weiter zu senken. Aber wenn Sie das Geld benötigen oder die Zinsen steigen und Sie eine bessere CD finden, haben Sie Zugriff auf Ihr Geld, ohne sich über Vorfälligkeitsentschädigungen Gedanken machen zu müssen.

Stöbern Sie herum

Einige Banken möchten möglicherweise immer noch um Einlagen konkurrieren. Daher lohnt es sich, sich umzuschauen, wenn Sie in eine CD investieren müssen. Swip Health führt eine Liste der landesweit besten CD-Tarife (täglich aktualisiert), sodass Sie Ihre Suche ganz einfach auf die Banken mit den höchsten Zahlungen konzentrieren können.

Alternativen bewerten

Die CD-Zinsen mögen miserabel sein, aber das bedeutet nicht, dass Sie bei Ihrer Bank oder Kreditgenossenschaft keine Zinsen verdienen können. Andere Kontotypen bieten möglicherweise immer noch attraktive Konditionen. Insbesondere Zinskonten (oder „Rewards Girokonten“) zahlen bemerkenswert hohe Zinssätze, wenn Sie bestimmte Kriterien erfüllen. Diese Konten begrenzen möglicherweise die Höhe der Zinsen, die Sie verdienen können, aber die hohen Zinssätze können es lohnenswert machen.