So mindern Sie die Inflationsgefahr in einem Portfolio

Angesichts der anhaltenden Defizitausgaben und eines starken Anstiegs des Wirtschaftswachstums nach dem Ausbruch von COVID-19 ist die Inflation für viele Menschen ein gemeinsames Anliegen. Wenn die Inflation eintritt, steigen die Preise, das Geld verliert an Kaufkraft und der Wert der Dollars in Ihrem Portemonnaie sinkt.

Wie können Sie die Auswirkungen hoher Inflationsraten abmildern? Was können Sie tun, um Ihr Vermögen zu schützen, damit Sie nachts ruhig schlafen können? Es gibt keine narrensicheren Methoden, aber es gibt einige Dinge, die Sie mithilfe eines guten Finanzplaners prüfen können. Wenn diese Maßnahmen richtig durchgeführt werden, können sie dazu beitragen, Ihr Risiko durch die Auswirkungen der Inflation zu verringern.

Erfahren Sie mehr über drei Methoden zur Inflationsbekämpfung: den Abbau langfristiger Anleihen, den Besitz von Aktien mit Preissetzungsmacht und die Investition in Rohstoffe.

Vermeiden Sie eine große Anzahl langfristiger Anleihen

Wenn es um steigende Inflationsraten geht, sind Anleihen die unsicherste Anlageklasse. Anleiheinvestoren sind von Inflationsrisiken betroffen, da es sich bei Anleihen um festverzinsliche Anlagen handelt.

Die meisten Anleihen erhalten einen festen Kupon, der sich nicht ändert. Menschen kaufen Anleihen, weil die Einkommenszahlungen nicht sinken, aber auch nicht steigen. Wenn die Kaufkraft des Dollars abnimmt, sinken auch Ihre Anleiheerträge. Sie erhalten bei jeder Zahlung immer noch den gleichen Geldbetrag, aber mit diesen Zahlungen kaufen Sie nicht so viele Dinge.

Wenn Sie eine 30-jährige Anleihe kaufen, die einen Zinssatz von 4 % zahlt, die Inflation jedoch auf 12 % steigt, haben Sie ein Problem mit Anleihen. Mit jedem Jahr verlieren Sie mehr und mehr an Kaufkraft, unabhängig davon, wie sicher Sie sich fühlen, wenn Sie in Anleihen investieren.

Es gibt zwei Möglichkeiten, wie Sie die Auswirkungen der Inflation auf Ihr Portfolio reduzieren können, wenn Sie Anleihen darin haben. Die erste besteht darin, Anleihen mit kürzerer Laufzeit zu kaufen. Anleihezahlungen basieren auf dem Zinssatz zum Zeitpunkt ihrer Ausgabe. Wenn Ihre Anleihe in wenigen Monaten und nicht in Jahren oder Jahrzehnten fällig wird, beschränken sich die Risiken auf die Höhe der Inflation, die in diesen Monaten auftreten kann.

Die zweite Möglichkeit, das Anleiherisiko zu begrenzen, ist der Kauf von Treasury Inflation-Protected Securities (TIPS). Diese Anleihen werden zweimal pro Jahr neu kalibriert, um Inflation und Deflation Rechnung zu tragen. Wenn die Inflation steigt, steigen Ihre Zinszahlungen und umgekehrt. Wenn die TIPS, die Sie besitzen, fällig werden, erhalten Sie Ihren Kapitaleinsatz oder den inflationsbereinigten Kapitalbetrag zurück, je nachdem, welcher Betrag höher ist.

Eigene Investitionen mit Preissetzungsmacht

Wenn die Kosten aufgrund der Inflation steigen, fällt es einigen Unternehmen leichter, diese Kosten an die Kunden weiterzugeben. Dies wird als Preismacht bezeichnet und kann einen großen Einfluss auf die Fähigkeit eines Unternehmens haben, in schwierigen Zeiten die Gewinne stabil zu halten.

Überlegen Sie beispielsweise, wie McDonald’s die Preise für Big Macs und Pommes erhöhen kann. Menschen, die oft bei McDonald’s essen, werden es bei einer Preiserhöhung wahrscheinlich nicht aufgeben. Eine Versicherungsgesellschaft kann höhere Prämien verlangen, und jemand, der eine Versicherung braucht, muss sie trotzdem kaufen. Unter Vorbehalt von Mietpreisbindungsgesetzen kann ein Eigentümer eines Mehrfamilienhauses die Miete erhöhen, und viele Mieter zahlen lieber den höheren Mietpreis, als zu versuchen, eine neue Wohnung zu finden.

Dies sind Beispiele für Unternehmen, die über einen eingebauten Schutz vor einem Anstieg der Inflationsrate verfügen. Wenn Sie Aktien und Anleihen von Unternehmen mit Preissetzungsmacht besitzen, können Sie Phasen hoher Inflation überstehen, ohne dass Ihre Investitionen großen Schaden nehmen.

Die Preissetzungsmacht gilt nicht nur für Inflationsperioden. Wenn die Nachfrage aus irgendeinem Grund sinkt, kann ein Unternehmen mit Preissetzungsmacht die Kosten erhöhen, um Umsatzeinbußen zu vermeiden.

Schauen Sie sich Rohstoffe an

Rohstoffe sind Rohstoffe, die einen Wert haben. Weizen, Mais, Öl, Gold, Silber und Kupfer sind allesamt Waren. Weizen kann gegessen werden, daher hat er einen Wert, egal wie viel der US-Dollar wert ist. Öl kann als Energiequelle genutzt werden. Gold und Silber werden für die Herstellung verwendet und dienen seit jeher auch als Wertaufbewahrungsmittel, das nicht von einer bestimmten Währung abhängt.

Die meisten Menschen können keine Fässer Öl oder Goldbarren zu Hause lagern, aber sie können Rohstoffe zu ihren Portfolios hinzufügen, indem sie Rohstoff-ETFs oder Derivate wie Futures und Optionen nutzen.

Da der Wert dieser Arten von Gütern nicht von anderen Aspekten der Wirtschaft abhängt, bewegen sich ihre Preise unabhängiger. Das bedeutet jedoch nicht, dass die Preise immer steigen. Gold kann beispielsweise als Absicherung dienen, aber der Goldpreis kann auch fallen und Sie könnten Ihre Kapitalanlage verlieren.

Das Fazit

Sie können Maßnahmen zur Umstrukturierung Ihres Portfolios ergreifen, die dazu beitragen können, einen Kaufkraftverlust abzuwehren. Manche Menschen finden möglicherweise sogar Möglichkeiten, von der Inflation zu profitieren. Dennoch ist es wichtig, mit Ihrem Finanzplaner zu sprechen, um diese Pläne ausführlicher zu besprechen.