Liste der inversen und gehebelten Rohstoff-ETFs

ByDr. J. K. Hartmann

Heutzutage sind zahlreiche börsengehandelte Rohstofffonds (ETFs) auf dem Markt, darunter breit angelegte Rohstofffonds und ETFs, die bestimmte Vermögenswerte wie Energie, Metalle und Materialien abbilden. Einige Anleger bevorzugen die Implementierung fortschrittlicher ETF-Handelsstrategien wie gehebelte und inverse ETFs. Diese Fonds sind für seriöse Händler gedacht und es ist höchste Vorsicht geboten, wenn Sie Ihr Geld in diese Anlagen investieren.

Für diejenigen Händler, die alternative Strategien auf den Rohstoff-ETF-Markt anwenden möchten, finden Sie hier eine Liste sowohl gehebelter als auch inverser ETFs, aufgeschlüsselt nach Rohstofftyp, sowohl allgemein als auch spezifisch.

Was sind gehebelte und inverse ETFs?

Ein Leveraged Commodity Exchange Traded Fund nutzt Schuldtitel oder Derivate, um die Rendite eines Rohstoffindex zu steigern oder zu steigern. Unter Leverage versteht man die Erhöhung des Engagements in einem Vermögenswert, ohne dass die Ausgaben der Anleger steigen. Gehebelte und inverse Rohstoff-ETFs sind im Allgemeinen, aber nicht immer, durch einen 2x-, 3x- oder ähnlichen Multiplikator in ihrem Namen gekennzeichnet. Möglicherweise sehen Sie sie auch mit „Bear“ oder „Bull“ im Namen, was sich auf die Aussichten des Anlegers für den Index bezieht. Ein Anleger mit einer optimistischen Prognose erwartet einen Anstieg des Index, während ein Anleger mit einer bärischen Prognose einen Rückgang des Index erwartet.

Ein inverser Rohstoff-ETF ist so konzipiert, dass er die Renditen des Index, den er nachbildet, umkehrt. Inverse ETFs versuchen, einen Rückgang des Indexwerts in eine Steigerung der Rendite umzuwandeln.

Beispielsweise ist der Direxion Daily Energy Bull 2X Shares ETF (ERX) ein gehebelter Fonds, der auf dem Energy Select Sector Index (IXETR) basiert – beachten Sie die Bullenreferenz –, der versucht, die doppelte Rendite des Index zu erzielen. Wenn der Index also um fünf Punkte steigt, würde der ETF theoretisch das Äquivalent eines Anstiegs um 10 Punkte erzielen.

Der Direxion Daily Energy Bear 2X Shares ETF (ERY) ist das Gegenteil von ERX – beachten Sie die Referenz „Bear“. ERY versucht, einen Rückgang des Energy Select Sector Index in Renditen umzuwandeln, die dem Doppelten des Kehrwerts des Rückgangs entsprechen. Wenn der Index beispielsweise um fünf Punkte sinkt, würde der ETF theoretisch das Äquivalent eines Anstiegs um 10 Punkte erzielen.

Notiz

Gehebelte und inverse Rohstoff-ETFs sind für den täglichen Handel konzipiert, nicht für Buy-and-Hold-Strategien. Der Versuch, diese Anlageinstrumente länger als einen Handelstag zu halten, kann zu erheblichen, verstärkten Verlusten führen.

Arten von gehebelten und inversen Rohstoff-ETFs

Es gibt mehrere gehebelte und inverse ETFs, die Sie für den Swing- oder Daytrading wählen können. Hier sind einige, die diese ETFs und die von ihnen repräsentierten Rohstoffsektoren veranschaulichen.

Leveraged und Inverse Energy ETFs

Diese basieren auf einem Energieindex, der sich aus den Aktien von Unternehmen in den Bereichen Öl, Gas und Verbrauchsbrennstoffe sowie Energieausrüstungsdienstleistungen zusammensetzt:

  • ERX – Direxion Daily Energy Bull 2X Shares ETF
  • ERY – Direxion Daily Energy Bear 2X Shares ETF

Gehebelte und inverse Öl-ETFs

Die Liste der gehebelten und inversen Öl-ETFs wird immer kleiner – in den USA werden nur wenige gehandelt:

  • SCO – ProShares UltraShort Bloomberg Crude Oil (-2x)
  • UCO – ProShares UltraShort Bloomberg Crude Oil (2x)

Leveraged und Inverse Natural Gas ETFs

ProShares ist das einzige Unternehmen, das Leverage- und inverse Erdgas-ETFs anbietet:

  • BOIL – ProShares Ultra DJ UBS Natural Gas ETF (2x)
  • COLD – ProShares UltraShort DJ UBS Natural Gas ETF (-2x)

Gehebelte und inverse Gold-ETFs

Auch gehebelte und inverse Gold-ETFs gibt es nur wenige:

  • DUST – Direxion Daily Gold Miners Bear 2x Shares ETF
  • NUGT – Direxion Daily Gold Miners Bull 2x Shares ETF
  • GLL – ProShares UltraShort Gold ETF (-2x)
  • UGL – ProShares Ultra Gold ETF (2x)

Gehebelte und inverse Silber-ETFs

Es gibt nur zwei gehebelte und inverse Silber-ETFs:

  • AGQ – ProShares Ultra Silver ETF (2x)
  • ZSL – ProShares UltraShort Silver ETF (-2x)

Leveraged und Inverse Materials ETFs

Leveraged- und Inverse-Materials-ETFs sind ebenfalls schwer zu finden und es stehen nur wenige zur Auswahl:

  • SMN – ProShares UltraShort Basic Materials ETF (-2x)
  • UYM – ProShares UltraBasic Materials ETF (2x)

Sollten Sie mit inversen und gehebelten Rohstoff-ETFs handeln?

Der gehebelte und inverse ETF-Handel ist eine fortgeschrittene Strategie – nichts für Anfänger. Darüber hinaus verfügen Sie über kein Sicherheitsnetz, da Ihr Makler gesetzlich nicht dazu verpflichtet ist, einzugreifen und Sie zu stoppen, wenn Sie einen riskanten Handel tätigen. Bei vielen dieser ETFs sind die Auf- und Abwärtsrisiken nahezu unbegrenzt.

Aufgrund der damit verbundenen Risiken unterliegen diese Instrumente einer ständigen Prüfung durch die Finanzmarktaufsichtsbehörden. Informieren Sie sich daher vor dem Abschluss eines Handels über alle Fonds, die Sie für Ihr Portfolio in Betracht ziehen. Führen Sie Ihre Due-Diligence-Prüfung durch und konsultieren Sie unbedingt Ihren professionellen Finanzberater, es sei denn, Sie sind ein sehr erfahrener Händler.

Häufig gestellte Fragen (FAQs)

Wie lange sollten Sie einen gehebelten Rohstoff-ETF halten?

Es gibt keine Regeln darüber, wie lange Sie einen gehebelten Rohstoff-ETF halten dürfen oder nicht. Sie können die Position so lange halten wie alles andere in Ihrem Portfolio, solange Ihr Konto in gutem Zustand ist. Hebelprodukte sind jedoch für kurzfristig orientierte Händler konzipiert. Bei den Beständen handelt es sich nicht um direkte Investitionen in das Ziel, daher würde ein langfristiger Anleger wahrscheinlich lieber in nicht gehebelte Rohstoff-ETFs investieren.

Wie erkennt man einen gehebelten ETF?

Ein gehebelter ETF wird in seinem Prospekt vermerken, dass er gehebelt ist. Abhängig vom ETF und dem von Ihnen genutzten Broker finden Sie diese Informationen möglicherweise auch in Abschnitten wie „Erklärte Ziele“ oder „Profil“, sie befinden sich jedoch immer im Prospekt eines ETF.

Was ist der am stärksten gehebelte inverse ETF?

Gehebelte und inverse ETFs werden im Allgemeinen nicht über oder unter 3x oder -3x fallen. Die Höhe der zur Erzielung dieser Ergebnisse aufgenommenen Schulden variiert je nach Warentyp und Fonds.

Swip Health bietet keine Steuer-, Anlage- oder Finanzdienstleistungen und -beratung an. Die Informationen werden ohne Berücksichtigung der Anlageziele, der Risikotoleranz oder der finanziellen Situation eines bestimmten Anlegers präsentiert und sind möglicherweise nicht für alle Anleger geeignet. Die Wertentwicklung in der Vergangenheit lässt keinen Rückschluss auf zukünftige Ergebnisse zu. Investitionen sind mit Risiken verbunden, einschließlich des möglichen Kapitalverlusts.