6 nachgewiesene Finanzkennzahlen zeigen erfolgreiche Penny Stocks

Eine Finanzkennzahl ist einfach eine Zahl aus den Finanzergebnissen eines Unternehmens dividiert durch eine andere. Einfach und doch unglaublich kraftvoll. Kennzahlen sind wie eine Taschenlampe in einer Höhle, daher sollten Sie bei Ihren Investitionen nicht mehr im Dunkeln tappen.

Mithilfe von Kennzahlen können Sie Penny Stocks mit großen Blue-Chip-Unternehmen vergleichen oder ein Unternehmen mit einem seiner Konkurrenten vergleichen. Sie ermöglichen Ihnen auch, die Gesundheit des zugrunde liegenden Unternehmens zu verfolgen und zu beobachten, ob es stärker wird oder nachlässt.

Einen einzelnen Wert zu kennen ist bedeutungslos. Sind beispielsweise Umsätze von 1,3 Millionen US-Dollar gut? Das kommt darauf an. Wenn ein milliardenschwerer Konzern nur einen siebenstelligen Betrag einbringen würde, wäre das sehr schlecht, während es für die neuesten aufstrebenden Penny Stocks positiv sein könnte.

Wenn Sie jedoch das Aktienkurs-Umsatz-Verhältnis (Kurs-Umsatz-Verhältnis oder P/S) kennen, können Sie deutlich erkennen, ob der Wert der Aktie überzeugend oder viel teurer ist als der ihrer Mitbewerber. Tatsächlich liefert die Verwendung einiger einfacher Finanzkennzahlen, die gut mit preisgünstigen Aktien funktionieren, ein kristallklares Bild der Betriebsergebnisse und des zukünftigen Potenzials des zugrunde liegenden Unternehmens.

Die richtigen Verhältnisse finden

Wenn es um Penny Stocks geht, sind nur bestimmte Kennzahlen hilfreich, aber diejenigen, die funktionieren, werden Ihre Einstellung völlig verändern. Da kleinere und neuere Unternehmen in der Regel keine Gewinne erzielen, können beispielsweise Brutto- und Nettogewinnmargen nicht berechnet werden.  

Allerdings lassen sich Bewertungskennzahlen wie der Umsatz pro Aktie schnell aus den aktuellen Finanzergebnissen ableiten oder über ein Online-Finanzportal finden. Achten Sie auf stärkere Finanzkennzahlen im Vergleich zur Konkurrenz sowie auf Verbesserungen der Zahlen von Quartal zu Quartal.

Es gibt insbesondere sechs Kennzahlen, die Ihnen bei der Bewertung von Penny Stocks helfen sollen. Schauen wir uns die einzelnen Elemente der Reihe nach an.

1. Preis-Umsatz-Verhältnis (P/S)

Indem Sie den aktuellen Aktienkurs der Penny Stocks durch den Jahresumsatz des Unternehmens dividieren, können Sie sehen, ob die Investition über- oder unterbewertet ist.

Wenn die Aktien beispielsweise bei 2,50 US-Dollar gehandelt werden und das Unternehmen im Laufe des Jahres einen Umsatz von 1 US-Dollar pro Aktie erzielte, entspricht das einem KGV von 2,5. Niedrigere Werte sind besser als höhere, und alles nahe 2,0 oder weniger ist überzeugend.

2. Aktuelles Verhältnis

Dieser Punkt ist für Penny-Stock-Unternehmen von enormer Bedeutung. Indem Sie das Umlaufvermögen durch die kurzfristigen Verbindlichkeiten dividieren, sehen Sie, wie gut das Unternehmen seine kurzfristigen Schulden durch kurzfristige Vermögenswerte decken kann.

Stellen Sie sich zum Beispiel ein Unternehmen mit einem Umlaufvermögen von 2 Millionen US-Dollar und kurzfristigen Verbindlichkeiten von 1 Million US-Dollar vor. Ihr aktuelles Verhältnis wäre 2,0.

Vermeiden Sie Penny Stocks mit einem aktuellen Verhältnis von weniger als oder nahe 1,0. Idealerweise finden Sie Anlagen, die diesen Wert bei 2,0 oder mehr aufweisen – je höher, desto besser.

3. Schnelles Verhältnis

Während die aktuelle Quote alle Vermögenswerte berücksichtigt, berücksichtigt die schnelle Quote nur Vermögenswerte, die schnell und einfach genutzt werden können. Dies bedeutet, dass es keine Posten wie Vorräte umfasst, sondern sich vielmehr auf Bargeld, marktgängige Wertpapiere, Börseninvestitionen und Forderungen aus Lieferungen und Leistungen konzentriert.

Indem Sie die liquideren Vermögenswerte durch die kurzfristigen Verbindlichkeiten dividieren, erhalten Sie eine Vorstellung davon, wie oft das Unternehmen seine Schulden kurzfristig leichter decken kann.

Wenn ein Penny Stock 2 Millionen US-Dollar an Barmitteln, 500.000 US-Dollar an Forderungen und 500.000 US-Dollar an marktfähigen Wertpapieren (Aktien) aufweist, geteilt durch 4 Millionen US-Dollar an kurzfristigen Verbindlichkeiten, würde das schnell ein Verhältnis von 0,75 ergeben.

3 Millionen US-Dollar an kurzfristigen Vermögenswerten, über 4 Millionen US-Dollar an kurzfristigen Schulden = 0,75. In diesem Beispiel hätte das Unternehmen nicht genug Geld, um seine Schulden zu decken.  

Achten Sie immer auf ein schnelles Verhältnis von mindestens 1,0, idealerweise jedoch 2,0 oder mehr. Höhere Zahlen sind besser.

4. Operativer Cashflow

Dabei wird der Cashflow aus dem operativen Geschäft berücksichtigt und dann durch die kurzfristigen Verbindlichkeiten dividiert.  Dieses Verhältnis zeigt, wie gut das Penny-Stock-Geschäft seine Schulden kurzfristig (in den nächsten 12 Monaten) aus seinem Cashflow decken kann.

 Höhere Zahlen sind besser als niedrigere, aber auch Werte knapp unter 1,0 sind akzeptabel.

5. Lagerumschlag

Dies zeigt, wie effektiv das Unternehmen bei der Herstellung und dem Verkauf von Produkten ist. Ein Unternehmen, das seine Lagerbestände fünfmal im Jahr produziert und verkauft, ist doppelt so effizient wie eines, das seine Lagerbestände nur 2,5-mal produziert und verkauft.

Die Lagerumschlagsquote variiert erheblich, abhängig von der Branche, in der das Unternehmen tätig ist. Ein Flugzeughersteller wird einen viel geringeren Wert haben als eine Eisdiele. Die Betrachtung des Verhältnisses im Vergleich zum Wettbewerb bzw. im Vergleich zu den Vorperioden des Unternehmens selbst liefert jedoch hervorragende Erkenntnisse.

6. Schuldenquote

Das ist einfach, aber wichtig. Teilen Sie einfach die gesamten Verbindlichkeiten durch die gesamten Vermögenswerte. Wenn ein Unternehmen einen viermal höheren Vermögenswert als Verbindlichkeiten hat, beträgt die Schuldenquote 0,25.

In diesem Beispiel befindet sich das Unternehmen in einer soliden finanziellen Verfassung. Seien Sie vorsichtig, wenn Sie Schuldenquoten in der Nähe von 1,0 sehen. Wenn Sie selektiv vorgehen, achten Sie auf Werte unter 0,5.